Inversiones, activos financieros y financiación reestructurada

Soluciones jurídicas para resultados de negocio.

Los mercados financieros en España se hallan en una fase de profunda disrupción como consecuencia de la crisis estructural del modelo de Banca tradicional y de una coyuntura particularmente adversamente.

Los Bancos se enfrentan a un escenario de fragmentación de los actores financieros y a una acusada pérdida de cuota de mercado en financiación mayorista, corporativa e institucional en beneficio de mercados y nuevos entrantes, institucionalizados o no. Una parte muy importante del activo en el balance bancario tradicional, y todos o la mayor parte de los activos financieros deteriorados, están pasando ya a otros agentes financieros que escapan a la regulación bancaria como los fondos alternativos (hedge funds) o banca en la sombra (shadow banking), fondos oportunistas o de valor, compañías aseguradoras, o incluso mercados de deuda o capital.

En este periodo de crisis y transición el modelo de servicios financieros se encuentra aún en decantación y, no resultando posible anticipar su conformación definitiva, ya se perfila como profundamente heterogéneo y fragmentado: el abogado “institucionalizado” cautivo de la ortodoxia regulatoria ha perdido su valor.

En GARAYAR somos plenamente conscientes de la extrema exigencia que una coyuntura como ésta coloca sobre nuestros abogados y estamos preparados para responder:

  • Entendemos no solo la regulación del mercado, sino sobre todo el negocio subyacente;
  • no realizamos un asesoramiento “adjetivo” sino substantivo, implicados en el diseño de la solución desde el primer momento;
  • somos creativos hasta donde el cliente ambicione;
  • aportamos una visión integrada de todas las áreas del derecho, procesales o materiales, relevantes;
  • y estamos dispuestos a asumir riesgos, para que su éxito empresarial sea también el nuestro.

Hablamos el lenguaje del negocio y no solo de la norma.

SERVICIOS

  • Financiación de proyectos: asesoramiento desde la fase de diseño y estructuración hasta la de sindicación de la financiación.
  • Financiación de activos: diseño de la estructura de operaciones financieras que descansan principalmente en el valor de mercado o valor residual de activos específicos.
  • Financiación de adquisiciones: estructuración de operaciones tanto de compras corporativas como aquellas en las que los inversores son fondos de Private Equity, como transacciones con altos grados de apalancamiento (LBOs, MBOs, MBIs…), proporcionando tanto deuda senior como subordinada.
  • Emisiones de valores
  • Ofertas públicas de adquisición de valores
  • Ofertas públicas de venta y suscripción de valores
  • Admisiones a cotización en mercados organizados
  • Titulización de activos
  • Asesoramiento regulatorio a empresas de servicios de inversión
  • Constitución de entidades de crédito y establecimientos financieros de crédito